코미코 (183300/KQ): 반도체 세정 및 코팅 전문 기업, 미래 성장 전망

회사 개요
코미코는 1996년에 설립되어 반도체 공정에 필요한 장비 부품의 세정 및 코팅 서비스를 제공하는 전문 기업입니다. 회사는 식각, 증착, 노광 등 공정 장비에 사용되는 부품들의 오염 및 마모를 관리하여, 제조 수율 향상에 기여합니다. 주요 제품군으로는 세정, 코팅, 미코세라믹스 등 다양한 반도체 부품을 다룹니다. 국내외 주요 반도체 제조사들을 주요 고객사로 두고 있으며, 글로벌 시장에서의 경쟁력을 가지고 있습니다.

미래 전망

1. 매출 성장 및 안정적인 실적
   2025년 코미코는 매출 5,773억 원과 영업이익 1,337억 원을 기록할 것으로 예상되며, 이는 전년 대비 각각 13.8% 및 18.8%의 성장을 의미합니다. 중국을 포함한 글로벌 시장에서의 매출 성장이 주요 요인입니다. 특히, 반도체 공정 미세화에 따라 세정 및 코팅 수요가 증가하고 있으며, 이를 통해 고객사의 비용 절감 효과를 창출하고 있습니다.
2. 중국향 매출 급성장
   코미코는 중국 내 주요 반도체 제조업체들과의 거래를 통해 높은 성장 가능성을 보이고 있습니다. 중국향 매출 비중은 회사 전체의 32%에 달하며, 특히 중국의 반도체 투자 확대와 더불어 관련 수요가 급증할 것으로 예상됩니다.
3. 미코세라믹스 성장
   미코세라믹스는 2023년 7월 코미코에 영업양수되었으며, 반도체 공정에서 중요한 역할을 하는 세라믹 히터와 식각 장비용 부품을 공급하고 있습니다. 이 자회사는 2024년 매출 2,200억 원을 달성할 것으로 보이며, 특히 중화권향 매출 비중이 40%에 달합니다. 이는 코미코의 매출 다각화에 기여할 것으로 예상됩니다.

투자 전망 및 목표주가
2025년 코미코의 목표 주가는 90,000원으로 설정되었으며, 이는 현재 주가 대비 약 46.8%의 상승 여력을 의미합니다. 회사는 공정 미세화 및 중국 시장에서의 매출 성장을 바탕으로 긍정적인 성장 전망을 보이고 있으며, 소재 업종의 Top-pick으로 평가받고 있습니다.